Michael Linford, Giám đốc tài chính của Affirm ( NASDAQ: AFRM ) lưu ý rằng những cải tiến mới thường phải đối mặt với sự phản đối gay gắt từ những công ty đương nhiệm. Michael Linford từ Affirm giải thích rằng khi nó “được cung cấp đầy đủ thông tin và tập trung vào những gì phù hợp với người tiêu dùng thì đây thường là một điều tốt”. Linford cho biết thêm rằng nó đóng vai trò “như một nơi thử nghiệm có giá trị để tách lúa mì khỏi trấu, bảo vệ người dùng cuối trong quá trình này”. Linford chỉ ra rằng chỉ mới hơn một thập kỷ, ngành mua ngay, trả tiền sau (BNPL) “không còn xa lạ với khái niệm này. Chúng đã được kiểm tra hết lần này đến lần khác và tại Affirm, chúng tôi đã làm tốt hơn điều đó.” Gần đây, có một lời chỉ trích mới – dán nhãn BNPL là khoản nợ “ma” bị thị trường tài chính phớt lờ. Linford lưu ý thêm rằng một báo cáo gần đây “đã đưa ra giả thuyết sai lầm rằng khối lượng giao dịch trên BNPL chiếm khoảng 1/3 mức tăng số dư thẻ tín dụng vào năm 2023 và có số dư ẩn là 700 tỷ USD trong nợ tiêu dùng”. Anh ấy nói rằng mặc dù đó là “một tuyên bố hấp dẫn và là một tuyên bố thu hút các tiêu đề bản tin, nhưng nó không thể khác xa sự thật - toán học đơn giản là không cộng lại.” Ông giải thích rằng báo cáo “so sánh khối lượng mua BNPL với tốc độ tăng trưởng nợ thẻ tín dụng, tức là sự thay đổi so với cùng kỳ năm ngoái về số dư thẻ tín dụng chưa thanh toán”. Việc đưa ra tuyên bố rằng khối lượng mua BNPL “tương đương với một phần ba mức tăng trong số dư thẻ tín dụng dựa trên giả định rằng mọi giao dịch BNPL đều không được hoàn trả”. Nói rõ hơn, nếu điều đó là sự thật, Khẳng định và mọi nhà cung cấp BNPL khác “sẽ không hoạt động,” Linford tuyên bố. Anh cũng chia sẻ: “Tôi muốn đưa ra một cách chính xác để tính toán BNPL dựa trên các so sánh thực tế giữa táo và táo: khối lượng mua hàng và số dư chưa thanh toán tương ứng. Nếu bạn nhìn vào khối lượng mua BNPL (ngụ ý theo phương pháp của ít nhất một báo cáo là 36 tỷ đô la vào năm 2022) so với khối lượng mua thẻ tín dụng (ước tính lớn hơn 3,2 nghìn tỷ đô la vào năm 2022), BNPL đại diện cho khoảng 1% khối lượng thẻ tín dụng, không ở đâu cả. gần một phần ba như đề xuất.” Anh ấy tiếp tục: “Vì số dư chưa thanh toán là chi phí lớn nhất đối với chủ thẻ tín dụng nên người ta cũng nên so sánh hai con số quan trọng này. Thanh toán bằng 4 số dư trên toàn ngành, dựa trên dữ liệu và báo cáo ngành của chúng tôi, chiếm chưa đến 0,3% trong số 1,1 nghìn tỷ USD số dư thẻ tín dụng chưa thanh toán vào năm 2023.” Ông cũng đề cập: “Sự khác biệt thậm chí còn trở nên rõ ràng hơn khi bạn xem xét tất cả các khoản lãi quay vòng, phí trễ hoặc phí ẩn và những người tiêu dùng rác khác phải trả mỗi năm vì thẻ tín dụng của họ. Lợi ích của Affirm về cơ bản là phù hợp với lợi ích của người tiêu dùng. Chúng tôi không tính phí trễ hoặc phí ẩn, bảo lãnh mọi giao dịch và chỉ mở rộng quyền truy cập vào tín dụng mà chúng tôi tin rằng có thể và sẽ được hoàn trả. Nếu người tiêu dùng không thể trả lại tiền cho chúng tôi, chúng tôi sẽ không được hưởng lợi từ những bất hạnh của họ. Các khoản vay hàng tháng của chúng tôi đã được báo cáo cho Experian và chúng tôi ủng hộ mạnh mẽ việc báo cáo tín dụng tiêu chuẩn hóa cho BNPL một cách rộng rãi theo cách mang lại lợi ích cho người tiêu dùng.” Linford kết luận: “Người tiêu dùng đã tiếp tục bỏ phiếu bằng ví của họ cho các sản phẩm tài chính trung thực hơn như Affirm và chúng tôi rất vui khi cung cấp cho họ sự linh hoạt và minh bạch mà họ mong muốn và cần. BNPL chắc chắn đã đi được một chặng đường dài, nhưng “bóng ma” này nghe giống một câu chuyện ma được các nhà kinh tế kể lại để ủng hộ những dự đoán không chính xác hơn là thực tế.”